English Term	中文术语	简要释义
Risk transfer	风险转移	将潜在损失的财务后果从被保险人转移给保险人的机制
Indemnification	补偿（赔偿）	将被保险人的财务状况恢复至损失前水平的机制
Premium	保费	被保险人定期支付给保险人以换取保障的费用
Premium pooling	保费池化	将大量投保人的保费汇集至共同基金，用于支付少数受损者的理赔
Insurer solvency	保险人偿付能力	保险人履行理赔义务的财务能力，是监管的核心关注点
Law of large numbers	大数法则	随着观测样本量增大，实际平均损失趋近于预期损失的概率定理
Pure risk	纯粹风险	只有两种结果（损失或无损失）、无获利可能的风险，可投保
Speculative risk	投机风险	包含损失、无变化或获利三种结果的风险，不可投保
Adverse selection	逆向选择	因信息不对称导致高风险个体集中进入保险池的现象
Death spiral	死亡螺旋	逆向选择不断恶化最终导致保险市场崩溃的自我强化循环
Underwriting	核保	评估申请人风险状况、决定是否承保及定价的过程
Risk class	风险类别	将预期损失率相近的投保人归入同一定价组别
Actuarial science	精算学	运用统计学和数学模型计算保险损失概率与保费的学科
Pure premium	纯保费	仅用于覆盖预期损失、不含费用与利润附加的保费部分
Float	浮存金	保险人在收取保费与支付理赔之间持有的可投资资金池
Actual cash value (ACV)	实际现金价值	重置成本减去折旧后的财产价值
Replacement cost value (RCV)	重置成本价值	以当前市价全额重置财产、不扣除折旧的价值
Moral hazard	道德风险	因保险保障而导致被保险人行为更为粗心或故意造损的倾向
Avoidance	风险规避	彻底消除某项活动或暴露，使风险无从发生
Prevention	损失预防	降低损失事件发生概率的措施（事前控制）
Reduction	损失减少	降低损失事件严重程度的措施（事后控制）
Retention	风险自留	主动接受风险并以自有资源承担损失
Sharing	风险分担	将风险分散给多方，各方各承担一部分损失
Transfer	风险转移	将损失的财务义务转移给另一方（保险为最常见形式）
Stock insurance company	股份制保险公司	由股东持股、以股东利润为首要财务目标的保险公司
Mutual insurance company	相互制保险公司	由投保人持有所有权、盈余以保单红利形式返还投保人的保险公司
Policy dividends	保单红利	相互制保险公司向投保人返还的多余保费，一般不计入应税所得
Fraternal benefit society	互助共济会	以共同纽带联结会员、提供保险保障的非营利会员制组织
Reciprocal insurer	交互保险组织	成员互相交换保险承诺的非公司制团体，由代理人（attorney-in-fact）管理
Independent agent	独立代理人	代表多家保险公司、自有客户名单所有权的自营保险中介
Exclusive (captive) agent	专属代理人	仅代表单一保险公司或其附属公司的代理人
Broker	经纪人	代表买方（投保人）在市场上寻求最优条款的保险中介
Ownership of expirations	续保权归属	持有客户保单信息并主导续保的权利；独立代理人拥有该权利
Direct writer	直销保险公司	通过自有员工或网络平台直接销售保险、不经独立中介的保险人
NAIC	全国保险专员协会	由各州保险监管专员组成的私营非营利协调组织，成立于1871年
NCOIL	全国保险立法者委员会	由各州保险委员会立法者组成的组织，成立于1969年
McCarran-Ferguson Act	《麦卡伦-弗格森法》	1945年联邦法规，确认各州对保险监管的优先权，确立反向优先原则
Reverse preemption	反向优先	州保险法优先于联邦法律的原则，除非国会明确另行规定
Federal Insurance Office (FIO)	联邦保险办公室	财政部下属机构，负责监测保险业系统性风险，无直接监管权力
Statutory Accounting Principles (SAP)	法定会计准则	保险公司向州监管机构报告财务状况时须遵循的会计规则，有别于GAAP
Accreditation	认证资质	NAIC对达到基线偿付能力和监管标准的州保险监管部门授予的认证

保险基础：原则与行业

概述： 保险渗透于现代生活的每个角落，然而大多数人从未停下来思考过——它究竟为何以这种方式运作？本章为您构建所需的概念基础，使您在理解任何具体险种或法规之前，就能掌握以下核心问题：风险如何被转移与池化、哪些数学原理使预测成为可能、为何只有特定风险才能获得保障、行业各参与方如何组织运营，以及整个体系由谁负责监管。掌握这些概念，后续每一章的内容都将如同在您已熟悉的框架中逐一嵌入拼图。